在Reading 63 的pratice problem中第6 條
問歐式call option price max value是多少
給了以下資訊
Spot price 1240.89
Exercise price 1225
expires in 75 days
index multiplier =1 (這個作用其實是什麼? 忘了....)
risk free rate 3%
答案是1240.89
我不太明白為什麼會是1240.89
call option max price 公式是
C0 少於或等於 S0
但如果要C0=S0 應該要exercie price =0 才會令C0 = S0
但問題中已給了exercise price =1225
max call option price 不應該等於1240.89-1225 = 15.89 嗎?
如果用超過15.89來買進這個call option
不是會虧了嗎?
求解, 感謝! |
发表于 2012-11-10 22:48
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