国金证券借壳定盘 上市公司, 国金证券, 成都建投, 公司债券, 政策法规

iphone

在本次股改成功完成后，自政策法规允许成都建投申请发行新股(或可转换公司债券)之日起18个月内，由九芝堂集团负责协调成都建投及国金证券其他股东，通过整体收购或吸收合并方式实现国金证券整体上市。
备受关注的国金证券借壳成都建投(600109.SH)的具体方案终于出炉。
记者获悉，停牌1个多月的成都建投将于近日公布“股改 上市公司收购 重大资产置换”三位一体的股改方案。
根据方案，成都建投将持有国金证券51.76%股权，同时在法律法规允许的情况下，吸收合并国金证券，届时成都建投将承继国金证券全部的优质资产、证券业务和广泛的客户资源，转变为一个以金融投资控股为主的上市公司。
重大资产置换
成都建投以全部的资产及负债评估作价22224.17万元，和九芝堂集团、湖南涌金和舒卡股份拥有的国金证券合计51.76%的股权(作价66252.8万元)进行置换。
本次置入资产价值与置出资产价值形成的置换差额，公司以向上述三家单位非公开发行不超过7500万股股份支付。
此外，九芝堂集团以置换出的成都建投的资产、负债及1000万元现金作为对价，收购成都市国资委持有的成都建投33482696股，占总股本的47.17%。
重大资产置换及股权转让完成后，九芝堂集团将持有成都建投67538596股，占总股本的46.26%，成为上市公司的控股股东；其一致行动人湖南涌金持有上市公司39751553股，占总股本的27.23%。
同时，九芝堂集团承诺，扣除因收购其他证券公司或证券经营类资产所产生损益，若国金证券2006年度、2007年度、2008年度未实现盈利预测报告所披露的净利润，则对于该三年合计预测净利润与实际净利润的差额部分，由九芝堂集团以现金方式补足。
收购国金整体上市
九芝堂集团承诺，在本次股改成功完成后，自政策法规允许成都建投申请发行新股(或可转换公司债券)之日起18个月内，由九芝堂集团负责协调成都建投及国金证券其他股东，通过整体收购或吸收合并方式实现国金证券整体上市。
若该承诺未实现，则由九芝堂集团向流通股股东追送股份一次，总计137.5万股(即相当于向现有流通股股东每10股支付0.5股)。
方案在获得成都建投股改相关股东会议审议通过后，公司董事会将公布股改方案的实施公告，同步实施股改方案与重大资产置换方案。股改方案实施后首个交易日，公司非流通股股东持有的非流通股份即获得上市流通权。
投行人士认为，与广发证券借壳方案类似，此次重组也采取了“净壳”的方式，此种重组方式最为彻底，实质上是新上市一家公司。而资产置换过程中的以定向增发形式补偿差价，有利于取得上市公司控制权，并与向上市公司注入优质资产的关键环节合二为一。
通过此次资产重组，成都建投从原有的拆迁业务彻底退出，引进盈利能力强的证券经营业务，实现主营业务的战略性转型。