要通过如此严格的CFA课程和考试，仅仅具备学术知识是远远不够的。在考取CFA认证之前，考生必须在投资决策领域拥有至少三年以上合格的专业经验。他们还必须同意遵守AIMR的道德和专业实务标准章程，并且在今后职业生涯的每一年都要以书面形式重申自己的承诺，才能保留使用这种证书的权利。

　　章程和标准要求考生以诚信为行动准绳，以专业和合乎道德的方式独立作出专业判断，并且让客户的利益优先于自己的利益。厚达300页的AIMR实务标准手册，同时也是投资界的道德标准指导，对章程和标准作出了详尽的解释。

　　AIMR对于所有违反章程与标准的行为进行调查，其中包括CFA证书持有人自己承认的和由投资者或其他投资专业人士揭发的。如果有人被证实违反章程和标准，或未能按照AIMR年度专业行为声明的要求坦诚针对自己提出的各种正式投诉，都将受到AIMR的惩戒性制裁。制裁的严厉程度不同，从私下提出批评直到剥夺AIMR会员资格和使用CFA证书的权力。