标题: cfa 2级 对于neutral probability的问题 [打印本页] 作者: wangzilin 时间: 2014-5-5 15:17 标题: cfa 2级 对于neutral probability的问题
Fixed income 中 credit modelling 的present value of expected loss 牵扯到两项调整，一个是discounting到现在，一个是选用了neutral probability。
第一个我理解，但是第二个我不理解了，为什么用neutral更好，而且用了neutral probability会使present value of expected loss 更大还是更小？
