和聚投资李泽刚：人心思涨 反弹如期而至 中国, 空间, 机械, 周期性, 农产品

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2010-08-14  短期内市场仍然会延续反弹，相对强势的格局，但是反弹已经进入高风险区域，股票选择更为困难。未来主要从以下三个方面选择股票：
第一、没有那么坏的周期性行业，如泛机械板块。中国城市化进程还没有结束，各项基础设施建设还有广阔空间，受投资驱动的周期性行业仍然会有表现机会，尤其是大幅下跌后，估值较低公司。
第二、要素价格驱动业绩增长的公司。工资、房租、农产品7月份步入新一轮刚性上涨通道，一系列涨价声是新一轮通胀的前奏，过去1年投入的巨量货币必然在未来某个时候引起严重通胀；业绩相对确定，有价格传导能力的公司将会有较好表现机会，如农业、消费品、资源类公司。
第三、战略性新兴产业，两类子行业会表现较好，一类是政策超预期，政府给予大量补贴或政府投入预算超常规的项目，如核电、新能源中部分公司；另一类是发展速度快，能自身创造需求的项目，如性价比大幅提高后的新材料、能创造新行业的项目、生命科学等领域取得突破的公司。