flyingcold

QUOTE:

以下是引用sayyescici在2011-6-7 13:41:00的发言：
 错了错了。应该是三级

吓我一跳。。。。。。。。

flyingcold

QUOTE:

以下是引用quietfirst在2011-6-7 13:47:00的发言：

以下是引用chenmengjie在2011-6-7 13:20:00的发言：
是啊，所以搞不太清楚了上午最后一题关于active strategies， 原因是什么？



notes上说，对于efficient market应用passive investment，因为active investment会因为transaction cost而underperform。所以我想，既然能选择用active strategy，那应该是liquid market，这样交易成本才不高

 

如果我没记错的话，有个选项是inefficient mkt的。应该是这个吧，efficient mkt里面是passive investor works。如果是active user perform好的话，肯定应该否定掉efficient mkt这个前提，不管liquidity什么事情的。

恩 应该是选inefficient 这样才能通过active strategy获得更高的利益

flyingcold

QUOTE:

以下是引用quietfirst在2011-6-7 13:57:00的发言：
我觉得做ethics要看细节词。 这道题中好像提到了non-disclosure agreement的，我也觉得更适合duty to employer，如果没有这个选项最好的应该就是record retention了。如果是在duligence方面或者sufficient base上有问题的话，也应该是这个人拿出来了什么结论或者报告给出了opinion或者conclusion, recommendation的前提下，这些题目中都没有说到。

恩 纯得看细节

 

同选的record

flyingcold

QUOTE:

以下是引用aroma在2011-6-7 14:04:00的发言：

之前有人提到的

也是道德的题

就是

克人问他

他说，you can look forward to ...不记得了...base on my previous year's performance

 

是选 communication with client 还是 performance presentation, 还是both？

 

我觉得他没有写什么report也没有提一定是，只是说look forward,而书上有些题说expect的话，是不violate performance presentation的。所以我只选择了commnication.但是朋友又说不能做这样的暗示。。。我就不知道了

应该是both 他用过去的performance 来预计未来也一样好

flyingcold

QUOTE:

以下是引用quietfirst在2011-6-7 14:07:00的发言：

又想起一题，我都不记得我答案是什么了，因为我心里抓阄选的。完全不清楚

 

一个index opening px多少，ending px多少，这段时间里投资者收益是50，问index回报率多少? 我看了几遍题都完全搞不明白在问什么，所以随便点卯选了一个。

 

还有一个关于physical commodity的作用的，一个是用来diversify bond和stock的risks，另外一个是against inflation. 我选的是against inflation。因为想着commodity也有stock和bond，走势相同的

你问的第一个 就是股票的箱线图 如果是实心的 就是收盘价低于开盘价

如果是空心的 就是收盘价高于开盘价

 

所以 选ending<opening

flyingcold

QUOTE:

以下是引用chenmengjie在2011-6-7 14:16:00的发言：

notes inventory 那章里面有得，你仔细看看，我再practice exam里面也做到这题是fifo

无奈了 给你举个例子吧

 

                          存货数量  单价

1.1   beginning     3           2

1.15 purchase      2           3

1.20 sale             3

2.1   purchase     2            5

 

用weighted average

 

如果是定期盘存（月）卖出的单价weighted average就算是 （3*2+2*3）/5

如果是永续盘存卖出的单价就是（3*2+2*3+2*5）/10

 

如果是FIFO 就都是2

 

明？

flyingcold

QUOTE:

以下是引用quietfirst在2011-6-7 14:36:00的发言：

感谢感谢。肯定我是错了的，沃做这道题用了一秒钟，毫不犹豫选了weighted，就往下走了，所以错了不奇怪。

一秒钟。。。情何以堪啊。。。

flyingcold

QUOTE:

以下是引用quietfirst在2011-6-7 14:35:00的发言：

这个我选的是B, risk free + mkt portfolio. 如果没有risk free可以选择的话，也要选择一个zero-beta的与mkt portfolio结合，因为CML的一个前提就是要homogeneous expectation, 所以只有mkt portfolio才包括了所有的risky assets

我记得B是 risk free+risky C 是 risk free+market 您选的B?

flyingcold

QUOTE:

以下是引用quietfirst在2011-6-7 14:45:00的发言：

没办法啊，我前面那个计算portfolio SD不知道花了多长时间还没搞平，最后只好选个相近的1.38. 后面的只能赶进度了。我下午的做完了就只剩下10分钟不到了，跟楼里其他人比真是寒

我也做的特慢 基本做完没剩多长时间 还有记得好像是有个选1.38

flyingcold

QUOTE:

以下是引用tianya1199在2011-6-7 14:47:00的发言：
是中期票据

悲催啊 我开始选的也是中票 后来改成A了。。。