- UID
- 223322
- 帖子
- 613
- 主题
- 115
- 注册时间
- 2011-7-11
- 最后登录
- 2013-6-27
|
回复 1# wenpingno1
浮动利率每次调整coupon rate 使得其与interest rate相等，此时债券回归面值。因此不用折现。Cap就是一个看涨期权，如果你打算borrow money，你担心利率上涨提高借款成本，因此你需要签一个利率上涨带来收益的期权，即cap，如果你打算lend money，你担心利率下降导致投资收益率下降，你需要签一个利率下跌带来收益的期权，及floor，就是一个看跌期权 |
|
发表于 2012-5-15 16:51
|