swinerton

QUOTE:

以下是引用lululi在2011-6-7 0:30:00的发言：

 

但是他们的首要目标是不要outlive其次才是累积5百万刀。 所以最重要的是不能portfolio有见底的情况。

swinerton

QUOTE:

以下是引用brightcool在2011-6-7 7:20:00的发言：
有个权益 债券收益的 AM 0.4M SLP 收益

是VAR大题的最后一个小题吗？ 25 m bond, return 10% 10 m stock return -20% forward hedge 35 million ask for profit/loss in PLN? if so, same answer

swinerton

QUOTE:

以下是引用brightcool在2011-6-7 7:23:00的发言：
Y HISTORIC 不适合 ANALYTICAL 不适合 58.2

agree BTW, i am an equity trader at a west coast hedge fund. you focus on equity or fixed income?

swinerton

QUOTE:

以下是引用sheila18在2011-6-7 7:41:00的发言：

对~话说我们这些人上着班也对了一天的答案了。。。

不用每个都对，大概8，9不离十就可以放心了。 最近市场很差，也没啥好做的。呵呵

swinerton

QUOTE:

以下是引用sheila18在2011-6-7 7:45:00的发言：

你做交易员阿，我做买方的

我也是buy side。以前做分析师。后来交易了。不过也做分析。 你做什么的？equity or fixed income?

swinerton

QUOTE:

以下是引用brightcool在2011-6-8 3:02:00的发言：
控制POLLUTION是要增加公司成本 降低生产资本 降低GDP

这也是为啥中国的污染一直很严重，因为我们以GDP增长为首要目标。 这个看书不如理论联系实际

swinerton

QUOTE:

以下是引用sayyescici在2011-6-8 2:57:00的发言：

谢谢楼上的Brington，和Chalante。

那个frame dependent, 考的是reference dependent拉。应该选他不卖，因为他的买入价格是他的reference

这次估计做的最傻的就是behaviral finance这道题了。你是对的，我做错了

swinerton

QUOTE:

以下是引用sayyescici在2011-6-8 3:16:00的发言：

那个active risk答案记不清了。思路说一下：

 

portfolio 1: total active risk 1=(true active risk 1^2 + misfit active risk 1^2)^(1/2)
portfolio 2: total active risk 2=(truc active risk 2的平方+ misfit active risk 2的平方）开根号

 

total active risk=[75%^2x(total active risk 1)^2 + 25%^2x (total active risk 2)^2 + 2 x 75% x 25% x (total active risk 1 )x (total active risk 2 )x correlation(1,2)]^(1/2)

第一个权重25%，第二个权重75%

swinerton

QUOTE:

以下是引用brightcool在2011-6-8 3:22:00的发言：
对 我算出来的时候还奇怪 为啥答案没有这个选项 选最接近的

我算出来是4.9，选C，

swinerton

QUOTE:

以下是引用brightcool在2011-6-8 3:25:00的发言：
两个组合的TOTAL ACTIVE RISK 都小于4啊 怎么可能加起来4.9 难道题目不同？

我是按部就班算的，下面一个不记得了， 是 SQRT [ (25%)^2x(3%^2 +5%^2) + (75%)^2x( forgot) ] =4.9 好像是这个吧，呵呵