brightcool

".......l,,...

swinerton

QUOTE:

以下是引用sayyescici在2011-6-8 3:16:00的发言：

那个active risk答案记不清了。思路说一下：

 

portfolio 1: total active risk 1=(true active risk 1^2 + misfit active risk 1^2)^(1/2)
portfolio 2: total active risk 2=(truc active risk 2的平方+ misfit active risk 2的平方）开根号

 

total active risk=[75%^2x(total active risk 1)^2 + 25%^2x (total active risk 2)^2 + 2 x 75% x 25% x (total active risk 1 )x (total active risk 2 )x correlation(1,2)]^(1/2)

第一个权重25%，第二个权重75%

swinerton

QUOTE:

以下是引用brightcool在2011-6-8 3:22:00的发言：
对 我算出来的时候还奇怪 为啥答案没有这个选项 选最接近的

我算出来是4.9，选C，

sayyescici

难道我这道题算错了？你昨天说是4。9几。我算出来还有一个答案对的上。

 

anyway, 如果表里给的是total active risk, 不是 true active risk，那就不用算了。如果是只给了true active risk，那就要算。

 

郁闷，这种题目会看错作错。

 

黄金第一提，risk free rate - lease rate，你肯定吗？那个就是b。好像，你选的是borrow, 还是lend? 这道题目不是那个arbitrage，borrow from bank那题。是第一题

sayyescici

忘记哪个是75%，哪个是25%。反正就是这个分配

swinerton

QUOTE:

以下是引用brightcool在2011-6-8 3:25:00的发言：
两个组合的TOTAL ACTIVE RISK 都小于4啊 怎么可能加起来4.9 难道题目不同？

我是按部就班算的，下面一个不记得了， 是 SQRT [ (25%)^2x(3%^2 +5%^2) + (75%)^2x( forgot) ] =4.9 好像是这个吧，呵呵

chalanda

..........

sayyescici

对，我就是这个算的，还有个答案一模一样的。所以就选了。忘了多少了

chalanda

..........

sayyescici

和高手过招就是爽阿。答案一会儿就出来了。我们同事连黄金的forward里面要减lease rate 还是加lease rate都要和我争。觉得甩他一条大马路了。