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[学习疑问] 诚心请教L3 notes book4 reading 35 里一个疑问
本帖最后由 firstsnow 于 2013-4-16 02:30 编辑
题目见附图，116页计算return on futures contract R(fut)使用两个futures rate相减，为什么不是futures rate减spot rate，也就是future到期时候的spot rate呢？future到期的时候，所赚的差价的计算不是应该contract price，也就是当初的futures rate和即期spot rate的差价吗？这个futures rate @ time 0算是什么？futures exchange rate必须是某个时段比如说，是3个月的futures吧，那题目中的futures指的是多远呢？为什么在maturity的时候又冒出来一个futures@ time 0呢
谢谢 |
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发表于 2013-4-16 01:10
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